楊通文雖然沒有進過武學，但是善于接受新思想，非常佩服奪取海州的魏勝。魏勝發明了霹靂炮，以填鐵筒內，塞以碎石，置炮車上。遇敵引火發藥，碎石可擊出200步，殺傷敵人。
魏勝制造了數十輛炮車，行軍時用兩人推車，宿營時則將炮車排列一周，當作營勢。敵人距遠，用炮轟擊；敵人臨近，則由刀斧手從陣中突擊奮殺。有了新的火器，魏勝率部曾經擊退了完顏亮的十萬大軍。
海州戰例楊通文頗有研究，在打攻堅戰上已經形成自己的一套理論。當年先祖楊晟臺起義攻打文溪寨的時候，率先使用先炮兵轟擊，再步兵進攻，楊通文加以發揚光大。楊通文集中了所有的火炮，對著宿州城猛烈開火，城墻被炸得到處是缺口，城門炸得粉碎，碎片四處飛濺。
護城河怎么過去啊？總不能飛過去吧？楊通文又在思索了。突然他想到家鄉的竹排，可以解決這個難題。他立即調遣一部分士兵趕緊在上中伐木取竹，命工匠并排扎好，投入河中，如履平地。
步兵在炮火的掩護下，乘著竹木排輕松的進入了城中，一番廝殺之后，占領了城頭，吊橋緩緩的降落在護城河之上。
楊通文令旗一揮，上萬的騎兵沖進了城內，隨后輕火器營也緊跟其后。在將士們的英勇奮戰下，不到一個時辰，城池被攻破了。
城破之后，一直按兵不動、看熱鬧的邵宏淵之部才投入戰斗，收拾殘局。在兩路宋軍的夾擊下，金兵傷亡慘重，只有守將模里蔑陀帶著少部分金兵逃脫了，宿州收復。
攻克宿州令孝宗大受鼓舞，親書御詔嘉獎將士：“近日邊報，中外鼓舞，十年來無此克捷!”授封李顯忠開府儀同三司、殿前都指揮使職，升李顯忠為淮南、京東、河北招撫使，節制各路兵馬。邵宏淵為副使，職位在李顯忠之下，覺得很沒有面子，向張俊表示拒絕接受李顯忠的節制，糊涂的張浚則遷就了他的要求，邵宏淵更加肆無忌憚。
前線兩將矛盾卻趨于激化，李顯忠與邵宏淵在宿州府庫賞賜的問題上產生了嚴重分歧。邵宏淵打算開倉犒賞將士，李顯忠不同意，只以現鈔獎勵士兵，并移軍出城而屯。當時南宋軍隊都是吃飽拿足的驕兵悍將，一經挑唆，人心立刻浮動，李顯忠與邵宏淵的矛盾也愈深。
十四日，李顯忠、邵宏淵合軍攻符離城，李顯忠擊退出城迎戰的金軍后，攻破北門，斬守城金軍數千人，十六日攻克符離城。李顯忠向張浚推介了楊通文為都統制元帥，接管邵宏淵的兵馬，張浚以為楊通文資歷尚淺，才打了幾個勝仗，不足以服眾，否決了培李顯忠的建議。
十八日，孝宗詔令邵宏淵受李顯忠節制，因邵宏淵不服，復改命邵宏淵與李顯忠分統所部，致使宋軍無統帥，各自為戰，嚴重削弱了戰斗力。楊通文很是沮喪，明明看到了邵宏淵的自負和軟弱，卻又不可奈何，自己破格升遷的希望成了泡影是小事，邵宏淵如此雞腸小肚，一錯再錯，必會鑄成大禍。
楊通文早在攻克了虹縣城之后，就看到了宋軍潛在的危機，上書兵部，請求火速從石阡縣十萬屯（楊家將軍事基地）調集五萬苗兵，歸自己統領。張宣將奏折上呈給宋孝宗，沒有想到孝宗皇帝竟說：“一個小小的武狀元，竟然來指揮朕如何打仗，不知道天高地厚！”斷然拒絕了楊通文的請求。
連續遭到打擊，楊通文心灰意冷，尋思道：沒有我楊家將，宋廷想恢復中原，做夢去吧！趙家天子萬萬年，萬個毛！換朝不換將，沒有你趙家皇帝，我楊家將就不能活了？東邊不亮，西邊亮，等打完了這一仗，我得為自己的以后盤算盤算才是。
二十一日，金將紇石烈志寧率精騎萬余，自睢陽(今河南商丘)反攻符離，邵宏淵想整死李顯忠，不戰而退。李顯忠孤軍奮戰，將其擊退。次日，金軍又增兵數萬來攻打李顯忠之部，李顯忠要求邵宏淵出兵合力夾擊。
邵宏淵對封賞之事一直耿耿于懷，故意按兵不動，在城內優哉游哉，并且散布流言蜚語，大說風涼話：“這大熱的天，搖著扇子還嫌不涼快，何況在大日頭下披甲苦戰!”
于是，城內城外的宋營氣氛沉悶，紀律渙散、軍心動搖，這可不是個好兆頭！
城外的李顯忠孤軍力戰，楊通文率他的親軍和騎兵來回沖擊，陣斬金兵5000余，還不及歇息，烈日炎炎，絲毫不能撼動宋軍的斗志。
不久，金軍的十萬主力趕到了，對宋軍發起猛攻，敵眾我寡，火炮沒有了炮彈，只好近戰。沒有了炮火優勢的李顯忠部隊失利，無奈退入城中。金軍繼續增兵，再次攻城，李顯忠下令宋軍用強弓射退了金軍。金兵留下無數尸體，退至城外的樹林中。
當夜，建康中軍統制周宏擂鼓大呼金兵來攻，隨后與邵宏淵之子邵世雄、殿前司馬軍統制左士淵、統領李彥孚等，各率所部逃遁。
殿前司前軍統制張訓通、馬軍司統制張師顏、池州統制荔澤、建康府統制張淵等見李顯忠、邵宏淵不和，也率所部逃遁，宋軍遂不戰自潰。
二十三日，金軍乘勢攻城，李顯忠率部殺敵兩千余人，終于難
阻宋軍潰敗。
邵宏淵畏戰欲逃，李顯忠恐孤軍難守，嘆道："老天未欲平中原耶何苦阻撓如此!”于是在夜幕的掩護下，李顯忠也率部撤退，還沒有走出行多遠，風聲鶴唳的宋軍就線崩潰了，軍資器械在撤退途中喪失殆盡。
二十四日，金軍發現宿州城成了一座空城，乘勢追擊，宋軍潰敗，被斬4000余人，溺水死者不計其數。不知底細的金軍也因傷亡過重，沒有貿然追擊，宋軍才在淮河一線站住了腳跟。
宿州治所符離縣，故此戰史稱“符離之戰”。兩路宋軍十余萬人在符離潰敗，狼狽不堪的逃回淮水地區，沉重打擊宋孝宗的雄心壯志。他開始在戰和之間搖擺不定，降張浚為江淮宣撫使，都督兩淮防線，抵擋金軍南下。
六月，孝宗讓主和派代表湯思退復出，七月讓其擔任右相。同時，主戰派大臣張燾、辛次膺、王十朋等相繼出朝。八月恢復張俊都督江淮軍馬的職務，并采納湯思退的建議，派淮西安撫使干辦公事盧仲賢前往金軍大營議和。
十一月，盧仲賢從金國帶來了議和條件：宋帝與金帝改為叔侄關系，宋朝歸還備戰的海、泗、唐、鄧四州，歸還降宋的金人，補納紹興末年以來的歲幣(因海陵南侵，南宋停止了對金的歲幣)。
南宋方面對戰和展開了激烈的爭論，最終孝宗決定繼續議和。十二月，陳伯康因病辭相，湯思退升為左相，張俊為右相。
隆興二年正月，金朝方面再次來函，但要價太高，口氣太大。右仆射張浚上奏反對議和，請求遷都建康，以圖進兵，孝宗準奏，傳諭制止議和。孝宗在主戰派的鼓動下，將盧仲賢以擅許四州的罪名除名，編管郴州，改派胡出使金營，揚言宋朝拒絕歸還四州，和議陷入僵局。
孝宗令張浚巡視兩淮，力備戰，準備與金軍決一雌雄。湯思退深為不安，上疏力辯，排斥主戰派張浚，糾合黨攻擊張浚“名曰守備，守未必備，名曰治兵，兵未必精”。沒有主見的孝宗于四月緊急召張浚入朝，罷免他的右相職位。四個月后，張浚死在離京途中，至此孝宗完倒向了主和派一方。
六月，孝宗命令湖北京西制置使虞允文放棄唐、鄧兩州，虞允文拒絕執行，于是被撤職降知平江府。七月，海、泗兩州宋軍撤退。九月，孝宗命湯思退都督江淮軍馬，楊存中(即楊沂中，被宋高宗賜名存中)以副都督協助對軍事一竅不通的湯思退。
湯思退何許人也？秦檜之同黨也，他與金人暗通，要求金軍重兵迫和。十月，金國再度發兵南侵，烏祿遣仆散忠義揮師南下，輕而易舉地突破了毫無準備的宋軍兩淮防線。
十一月，楚州、濠州和滁州相繼失守，長江防線再度告急。湯思退主張放棄兩淮，退守長江，盡快與金議和。
而孝宗此時聽說金人議和漫天要價，便激憤的表示:“有以國斃，也不屈從。”朝中大臣群情激憤，紛紛譴責湯思退撤兵議和之罪。南宋抗金呼聲再次高漲。
十一月，孝宗罷免湯思退，貶至永州居住。太學生張觀等七十二人上疏請斬湯思退及其同黨王之望等，湯思退在流貶途中聞訊，驚悸而死。
陳伯康再次被任命為左相，主持大局。但宋軍一再處于劣勢，在戰場上不爭氣，底氣不足的孝宗不得不再派王為使者與仆散忠義議和。
金國皇帝烏祿見以戰迫和之目的基本達到，便停止進攻，重開議和。
